Капитан наемников Лючио ди Риальто подряжается охранять герцогиню Патрицию Ривалта, владения которой подвергаются атаке со стороны жестокого и циничного графа Пароли. Чтобы обезопасить себя от нападок графа Патриция соглашается выйти замуж за герцога Сиенского, женоподобного Стефано. После этого союза безнадежно влюбленный в Патрицию Лючио переходит на службу графа Пароли, но оказывается обманут. Граф атакует замок Ривалта, надеясь силой заставить герцогиню выйти за него замуж. Капитан де Риальто же в это время томится в графских застенках…

Действие картины происходит на острове Родос во II веке до нашей эры. На острове безраздельно царит тиран Ксеркс, окруженный льстивыми предателями-придворными. Немногие честные люди вынуждены скрываться, в противном случае их ожидает тюрьма. В это время на Родос приезжает афинянин Дарио и сразу оказывается вовлеченным в подготовку мятежа против Ксеркса, который планируется осуществить в день торжественного открытия статуи Колосса Родосского. Заговорщики планируют использовать статую в осуществлении своих дерзких планов… И сами боги Олимпа идут им навстречу: в день мятежа разражается буря, и статуя рушится, погребая под своими обломками тиранию Ксеркса.

Франция, 17-й век. Обедневший барон де Сигонак разрешает труппе странствующих актеров провести ночь в своем замке. В итоге, уставший от сельской жизни молодой барон решает отправиться вместе с ними в Париж. По пути один из актеров умирает, и де Сигонак занимает его место — начинает играть роль капитана Фракасса.